Trade trong nước mắt: Sai lầm khi long EUR, các quỹ phòng hộ đứng trước nguy cơ thị trường càng thêm ảm đạm!

Đức Nguyễn

Đức Nguyễn

Macro Analyst

10:37 08/03/2022

Biến động mạnh trên thị trường tiền tệ phiên thứ Hai có thể đã bị khuếch đại bởi các nhà đầu cơ lớn có những nhận định sai lầm, sau khi họ đặt cược rằng EUR sẽ bật tăng trở lại sau khi bị bán tháo.

Tỷ giá EURUSD (đường trắng) và lượng vị thế mua ròng EUR của phe đầu cơ (đồ thị cột)
Tỷ giá EURUSD (đường trắng) và lượng vị thế mua ròng EUR của phe đầu cơ (đồ thị cột)

Các quỹ phòng hộ và nhiều quỹ đầu cơ khác đã gia tăng lượng vị thế mua ròng EUR tuần thứ tư liên tiếp, lên mức cao nhất trong 3 tháng, theo số liệu từ CFTC.

Kể từ đó, EURUSD đã giảm xuống mức thấp nhất kể từ tháng 5/2020, đồng thời cặp chéo EURCHF giảm xuống dưới mức 1 lần đầu tiên kể từ năm 2015. Giới trader sau đó vội vàng phòng hộ trước khả năng giảm sâu hơn, với dữ liệu trên thị trường quyền chọn cho thấy các trader đang bearish nhất kể từ năm 2011.

Trong lúc đó, các quỹ sử dụng đòn bẩy lại kẹt với tỷ lệ đặt cược cao nhất trước AUD trong 7 năm, kể cả khi đồng tiền này bắt đầu tăng do kỳ vọng chiến sự sẽ thổi phồng giá hàng hóa. Ảnh hưởng của cuộc chiến đã khiến các đồng tiền trú ẩn và hàng hóa bứt phá, trong khi đạp mạnh các đồng tiền châu Âu.

“Hành động giá EUR đã khiến phe mua phải bỏ cuộc,” theo Sean Callow, chiến lược gia FX cao cấp tại Westpac. “Và AUD tăng phiên thứ Hai là điều khiến những người hold short đồng tiền này đầu hàng.”

EUR đã giảm tới 1.1% xuống 1.0806, mức thấp nhất kể từ tháng 5/2020. AUD tăng gần 1% lên 0.7441 trước USD.

Các quỹ sử dụng đòn bẩy đã cắt bớt vị thế short AUD từ 679 lên 32,011 hợp đồng trong tuần trước, theo số liệu từ CFTC.

Bloomberg

Nhận xét

Broker listing

Cùng chuyên mục

Có 80% khả năng điều gì đó khủng khiếp đang xảy ra trên thị trường chứng khoán
Đỗ Duy Đạt

Đỗ Duy Đạt

Associate Manager, FX G7

Có 80% khả năng điều gì đó khủng khiếp đang xảy ra trên thị trường chứng khoán

Đà bán tháo cổ phiếu Mỹ mà chúng ta đã thấy hôm thứ Tư nghiêm trọng đến mức nào? Trong khi các nhà kinh tế đang quay cuồng để tìm ra xác suất xảy ra suy thoái, công bằng mà nói rằng các nhà giao dịch chứng khoán ít nhất cũng đang cảm nhận được một số tín hiệu nào đó.
​​​​​​​Lợi suất “thực” cho thấy rủi ro trong chiến lược kiềm chế lạm phát của Fed
Đỗ Duy Đạt

Đỗ Duy Đạt

Associate Manager, FX G7

​​​​​​​Lợi suất “thực” cho thấy rủi ro trong chiến lược kiềm chế lạm phát của Fed

Khi nghĩ về nhiệm vụ của Fed trong việc kiềm chế lạm phát, chúng ta thường nói về lợi suất thực được đo lường bằng trái phiếu TIPS. Nhưng thay vào đó, chúng ta nên nghĩ về khoảng cách giữa lãi suất điều hành và chỉ số giá tiêu dùng. Phép đo này - cái mà tôi gọi là lợi suất "thực" - cho thấy chúng ta còn rất xa mới tiến đến vùng dương.
Kim loại Nhôm đang quá rẻ?
Đỗ Duy Đạt

Đỗ Duy Đạt

Associate Manager, FX G7

Kim loại Nhôm đang quá rẻ?

Nhôm có đang bị định giá sai không? Tồn kho dự trữ Nhôm do LME theo dõi đã giảm nhưng giá cả chẳng biến động nhiều. Điều đó thật kỳ lạ, ngay cả khi tính đến bối cảnh vĩ mô bị khuấy động bởi Fed và Covid ở Trung Quốc. Vậy có thể còn dư địa cho các nhịp tăng giá?
Forex Forecast - Diễn đàn dự báo tiền tệ